DBRS: Ευχάριστη η έκπληξη με τα NPEs της Attica Bank
Καλύτερα από τις εκτιμήσεις πολλών αναλυτών φαίνεται ότι διαμορφώνεται η κατάσταση στην Attica Bank, μετά την εξιολόγηση από την DBRS Morningstar που ολοκληρώθηκε χθες.
Η αξιολόγηση έγινε πάνω στο χαρτοφυλάκιο μη εξυπηρετούμενων ανοιγμάτων της Τράπεζας, συνολικής λογιστικής αξίας περίπου €2,3 δισ. Η Τράπεζα εκτιμά ότι η επιπλέον ζημία που θα προκύψει από ενδεχόμενη πώληση του εν λόγω χαρτοφυλακίου μέσω τιτλοποίησης υπό το πρόγραμμα κρατικών εγγυήσεων Ηρακλής ΙΙΙ, δεν θα ξεπεράσει το ποσό των €400 εκατ.
Θα πρέπει να αναφέρουμε ότι η καθυστέρηση παράδοσης της αξιολόγησης από την DBRS ήταν ο βασικός λόγος που ζητήθηκε παράταση από την ΤτΕ για την συμφωνία μετόχων. Πλέον σήμερα και αύριο τα στελέχη της Attica Bank και της Παγκρήτιας θα δουλέψουν πάνω στα κεφάλαια που θα ζητηθούν από την αμκ που θα γίνει στο δ’ τρίμηνο 2024. Η αρχική εκτίμηση ήταν ότι μπορεί να ξεπεράσει τα 500 εκατ. Ευρώ αλλά η χαμηλότερη αξιολόγηση ουσιαστικά αναθεωρεί και το ποσό της αύξησης μετοχικού κεφαλαίου.
Τα κεφάλαια που θα αντληθούν από την ΑΜΚ
Το ποσό της αύξησης θα καλύψει τέσσερα σκέλη και συγκεκριμένα:
-Την κάλυψη της ζημιάς από την ένταξη των NREs στον «Ηρακλη 3». Αυτά υπολογίζονται στα 400 εκατ. ευρώ.
-Τα κεφάλαια που θα απαιτηθούν για την συγχώνευση των δύο τραπεζών (εθελούσιες κλπ). Τα κεφάλαια αυτά δεν θα ξεπεράσουν τα 25 εκατ. ευρ.
-Νέες επενδύσεις σε νέες τεχνολογίες της νέας τράπεζας για τον ψηφιακό μετασχηματισμό. Εδώ οι επενδύσεις θα κυμανθούν περίπου στα 10-15 εκατ. ευρώ.
-Και τα ελάχιστα εποπτικά κεφάλαια που χρειάζεται η νέα τραπεζική οντότητα. Εδώ υπάρχουν πολλές εκτιμήσεις που σχετίζονται με την καθαρή θέση του νέου σχήματος που θα προκύψει από την συγχώνευση. Πιθανότατα να κυμανθούν μεταξύ 150-200 εκατ. ευρώ.
Το κοινό business plan μέχρι το 2027
Μέχρι το 2027 όπως προκύπτει από το κοινό business plan που συνέταξε η Oliver Wyman και έχουν ήδη αποδεχθεί οι δύο μέτοχοι – Ταμείο Χρηματοπιστωτικής Σταθερότητας (ΤΧΣ) και Thrivest – οι ενήμερες χορηγήσεις θα ανέλθουν σε 7,6 δισ. ευρώ, οι καταθέσεις σε 11,5 δισ. ευρώ, τα κέρδη προ προβλέψεων σε πάνω από 300 εκατ. ευρώ, ο δείκτης απόδοσης ιδίων κεφαλαίων (ROTE) στο 20% και ο δείκτης NPE σε κάτω από 3%.
“Ξέραμε ότι το εγχείρημα θα ήταν γεμάτο προκλήσεις και δυσκολίες, ως ένα έργο που δεν έχει επαναληφθεί ποτέ στα ελληνικά χρονικά, ίσως ούτε και στα ευρωπαϊκά. Μέσα από αυτή τη συναλλαγή, ουσιαστικά, επιτυγχάνεται η απόλυτη χρηματοπιστωτική σταθερότητα, μέσα από την εξυγίανση όχι ενός, αλλά δύο χρηματοπιστωτικών μη συστημικών ιδρυμάτων και εν συνεχεία, συγχωνεύονται και ανακεφαλαιώνονται πλήρως”, σχολίασε η CEO της Attica Bank, κυρία Ελένη Βρεττού, στο πλαίσιο της ετήσιας τακτικής γενικής συνέλευσης των μετόχων, θέτοντας ως στόχο την υπέρβαση των στόχων του φιλόδοξου επιχειρηματικού σχεδίου για τον 5ο τραπεζικό πυλώνα.
Οι επόμενες κινήσεις
Tην Πέμπτη 18 Ιουλίου θα ανακοινωθεί η συμφωνία μετόχων, δηλαδή ΤΧΣ και Thrivest.
Την ερχόμενη εβδομάδα η Attica Bank όπως και η Παγκρήτια θα υποβάλλουν τα αιτήματα τους για την ένταξη των τιτλοποιημένων NPEs στο πρόγραμμα κρατικών εγγυήσεων «Ηρακλής 3».
Μέχρι το τέλος Ιουλίου θα κατατεθεί το σχέδιο συγχώνευσης των δύο τραπεζών στην Τράπεζα της Ελλάδος. Η νομική συγχώνευση θα έχει ολοκληρωθεί μέχρι το τέλος Σεπτεμβρίου.
Θα ακολουθήσει η αύξηση μετοχικού κεφαλαίου, το ύψος της οποίας θα ανακοινωθεί με τη συμφωνία μετόχων. «Θα προσπαθήσουμε η ΑΜΚ να ολοκληρωθεί τον Οκτώβριο» υπογράμμισε η κα Βρεττού.
