Εκλογές και 5ετές ομόλογο ανακοινώθηκαν πακέτο!

Παρά τα τσουχτερά επιτόκια στον ευρωπαϊκό ορίζοντα και σε παγκόσμιο επίπεδο, με μια κίνηση στο παρά ένα της εκλογικής αναμέτρησης, το υπουργείο Οικονομικών βγαίνει στις αγορές με στόχο να κλειδώσει για φέτος το μεγαλύτερο μέρος των δανειακών αναγκών της χώρας.

Την ώρα που ο Κυριάκος Μητσοτάκης ανήγγειλε στις 21 Μαΐου την προσφυγή στις κάλπες δίνεται και εντολή για την έκδοση 5ετους ομολόγου, η κίνηση αυτή έχει πολλαπλές αναγνώσεις, καθώς από την μια επιχειρείται να σταλεί ένα μήνυμα πως η πορεία προς την επενδυτική βαθμίδα δεν σταματά λόγω των εκλογών και πως το ελληνικό κράτος μπορεί να δανείζεται, ακόμα και εν μέσω τραπεζικής κρίσης, με σχετικά καλούς όρους και από την άλλη πλευρά του νομίσματος να υπάρξει μια μεγαλύτερη ευελιξία σε επίπεδο ρευστότητας με ό,τι αυτό συνεπάγεται. Η κίνηση αυτή μπορεί να αποδοθεί στην διάθεση από πλευράς δημοσίου να δανειστεί η χώρα πριν να εκδηλωθούνε τα όποια σενάρια για μια παρατεταμένη εκλογική περίοδο.

Η εντολή από το ΟΔΔΗΧ

Ο ΟΔΔΗΧ έδωσε εντολή σε BNP Paribas, Citi, Deutsche Bank, Morgan Stanley, Nomura και Τράπεζα Πειραιώς που θα ενεργήσουν ως ανάδοχοι. Το βιβλίο των πρόσφορων άνοιξε, με αρχική καθοδήγηση στο 3,97% και το μεγάλο στοίχημα είναι το τελικό ύψος του ποσού που πρόκειται να αντλήσει το Δημόσιο και το κόστος που στο τέλος θα κληθεί να πληρώσει.

Με τις συνθήκες που επικρατούν στις αγορές το επιτόκιο αναμένεται να είναι αρκετά υψηλότερο σε σχέση πάντα με τον Μάιο του 2021, όταν το Ελληνικό Δημόσιο είχε προχωρήσει σε μία νέα έκδοση 5ετούς ομολόγου αντλώντας τότε 3 δισεκατομμύρια ευρώ με σχεδόν μηδενικό επιτόκιο.

Αρχικά η απόδοση του ελληνικού 5ετους ομολόγου διαμορφώνονταν στο 3,63% καταγράφοντας μικρή άνοδο. Εφέτος ή έξοδος στις αγορές έγινε τον Ιανουάριο με την έκδοση 10ετούς ομολόγου μέσω του οποίου το Ελληνικό Δημόσιο άντλησε ένα ποσό της τάξεως των 3,5 δισεκατομμυρίων ευρώ και με ένα επιτόκιο που έφτασε το 4,279%, καλύπτοντας το 50% του ετήσιου προγράμματος δανεισμού της χώρας. Αν το ποσό που θα αντληθεί αυτή τη φορά αγγίζει τα 2 δισεκατομμύρια τότε θα έχει καλυφθεί το μεγαλύτερο μέρος των αναγκών του δανεισμού του Ελληνικού Δημοσίου για την φετινή χρονιά.

Με τα μάτια πάντα στραμμένα στην απόκτηση επενδυτικής βαθμίδας, ο Γενικός Διευθυντής του ΟΔΔΗΧ κ. Δημήτρης Τσάκωνας θεωρεί πως η Ελλάδα με όρους της αγοράς έχει επιτύχει την επενδυτική βαθμίδα καθώς το ελληνικό δημόσιο χρέος δεν διατρέχει κινδύνους. Τα ταμειακά διαθέσιμα της Ελλάδας αντιστοιχούν στο 18% του ΑΕΠ και το χρέος έχει μέση διάρκεια 20 ετών με ένα σταθερό μέσο επιτόκιο 1,4% που βαίνει μειούμενο είναι όπως είπε και προ ημερών μιλώντας στο 4ο Διεθνές Οικονομικό Συνέδριο του Οικονομικού Επιμελητηρίου σημάδι πως «καταφέραμε, να σταθεροποιήσουμε τις μελλοντικές χρηματορροές και δεν υπάρχει καμία περίπτωση δυσάρεστης έκπληξης».